什么是指数型基金(指数型基金和股票型基金区别)
专栏
2023-12-23 15:36
396
目录什么是指数型基金,指数型基金和股票型基金区别?
股票型基金和指数型基金的区别主要就在于:投资方式不同。
股票型基金是主动投资的,由投资者主动选择股票构成投资组合,在操作时主动性更强。
而指数型基金则更偏向于被动投资,因为指数型基金是以指数的成份股为投资对象,专门追踪标的指数表现的基金,所以一般是选择某个指数作为模仿对象,再根据其标准来购买所包含的全部或部分成分股构建投资组合,好使构建的投资组合的变动趋势能够与该指数保持一致,以取得与该指数大致相同的收益水平。
简单来说,股票型基金就是投资者主动选择看好的股票进行投资,指数型基金则是先选择一个指数,再被动选择该指数所包含的全部或部分股票。
指数型股票基金什么意思?
指数基金(IndexFund),顾名思义就是以特定指数(如沪深300指数、标普500指数、纳斯达克100指数、日经225指数等)为标的指数,并以该指数的成份股为投资对象,通过购买该指数的全部或部分成份股构建投资组合,以追踪标的指数表现的基金产品。通常而言,指数基金以减小跟踪误差为目的,使投资组合的变动趋势与标的指数相一致,以取得与标的指数大致相同的收益率。
怎么看基金是不是指数型的啊?
没有现成的法则公式可以套用,百分百概率来判定一个基金是不是指数基金但大致的原则是基金名字中包含指数名字的,如沪深300,中证500,央视50等,绝大部分为指数型基金,投资标的就是该指数股票分级基金绝大多数为指数型基金,投资标的就是该行业或板块指数,如富国军工,鹏华证券保险,国泰食品饮料ETF基金都是指数基金,一般在基金名字里就是跟踪标的指数,同时ETF联接基金投资的是该ETF,本质上也是指数基金
混合型基金和指数型基金有什么区别?
1、股票型基金,是指60%以上的基金资产投资于股票的基金。目前中国市面上除股票型基金外,还有债券基金与货币市场基金。这三种基金的收益率从高到低依次为:股票型基金、债券基金、货币市场基金。但从风险系数看,股票型基金远高于其他两种基金。
2、混合型基金,一种在投资组合中既有成长型股票、收益型股票,又有债券等固定收益投资的共同基金。混合型基金设计的目的是让投资者通过选择一款基金品种就能实现投资的多元化,而无需去分别购买风格不同的股票型基金、债券型基金和货币市场基金。
3、混合型基金会同时使用激进和保守的投资策略,其回报和风险要低于股票型基金,高于债券和货币市场基金,是一种风险适中的理财产品。一些运作良好的混合型基金回报甚至会超过股票基金的水平。
什么是指数基金?
【股票基金中的懒人投资法:指数化投资,购买指数基金】
指数,简单而言就是一种选股的规则,按照某个规则选出一篮子股票,也就是把抽象的概念数字产品化、证券化,所以指数基金也是一种特殊的股票基金,在指数制定完成后,指数基金的选股规则已经确定。我们进行指数基金的投资,其实也是一种被动的投资方法,它根据指数的成分股构成和编制方法,以复制指数为目的构建投资组合,旨在追求组合收益率与指数收益率之间的跟踪误差最小化。
一般的股票基金,主要依赖于基金经理的投资水平,基金的业绩好不好跟很大程度上取决于基金经理的能力;而指数基金的业绩跟基金经理的关系不大,主要取决于对应指数的表现,因为他的存在就是以某指数作为模仿对象,按照该指数构成的标准,购买该指数包含的证券市场中全部或部分的证券,目的在于获得与该指数相同的收益水平。
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指数基金的分类:
第一按复制方式,可以分为两类:一类为被动型指数基金,另一类为增强型指数基金。
被动型指数基金直接以某种宽基指数或行业指数为标的,进行“完全复制”。“完全复制”就是要做一个一模一样的蛋糕,要选择同样的原料和相同的用量。选定某个特定指数后,将资金投资于该指数包含的全部成分股,同时按照成分股在指数中的权重比例分配相应的投资金额,最终形成指数基金。这种类型的指数型基金叫做完全复制型指数基金,“完全复制”也就意味着选择同样的成分股以及同样的权重比例,基金收益也会跟随指数价格产生实时变动。
“增强”就是进一步改善,如果想要改善原来的蛋糕,那就需要增加一些新的标准对原料进一步筛选,或者更改原来的用量配比来调整最终口味。增强型指数基金也是一样,在指数编制过程中对选股和权重安排的优化,力争获得超过市场平均的超额收益。
第二按覆盖程度,从统计学角度而言就是离散度,可以分为:宽基指数和窄基指数。
宽基指数所选样本覆盖不同的行业,比如我们熟悉的上证50、沪深300、中证500等;窄基指数又叫行业或主题指数,样本大多来源于一个行业,比如巴菲特热衷的消费,有上证消费指数。、中证消费指数、以及大家对未来中国老龄化比较关注的医疗板块,有300医药指数、上证医药100指数。我们可以把宽基指数当作横轴,窄基指数当作纵轴,前者是一个胖子,什么都能装,后者是一个瘦子,可能只吃大米。如此样本,行业指数的单一性,导致的结果就是它的波动性和收益率可能更大。
A股中优秀的行业很多,受行业特性影响,指数基金表现各异,有的回报很高,有的可能连续几年都处于下跌状态。比如医药、银行、消费都可以在熊市中成为比较有价值的避险行业,而传媒、环保、有色等都是周期性很明显的行业。所以,对于普通的投资人来说,选择宽基指数的胜率可能更高,对于风险的承受能力更持久一些。
小白怎么挑选基金?
作为刚接触基金的人来说确实有点吃力,全市场所有基金总共有5000只左右品种繁多,但是有许多投资基金的工具比如:专业基金评级第三方晨星网,第三方投顾基金公司好买基金,天天基金网,众禄基金,但是我个人还是比较喜欢用天天基金网功能比较齐全,特别是有个百宝箱选基金,看估值比较方便。
指数基金也称被动型基金,指数基金是股票型基金的一种,有着费率低、风险相对较小的特点。
那么,在选择指数基金前,我们很有必要先来科普一下,指数基金是什么
指数和指数基金的区别
指数是按照某个规则挑选出的一篮子股票,而指数基金则是按照指数的规则买入完全相同的一篮子股票。指数基金根据有关股票市场指数的分布投资股票,以令其基金回报率与市场指数的回报率接近。
指数基金主要取决于对应指数的表现。
因为指数型基金是一种按照证券价格指数编制原理构建投资组合进行证券投资的一种基金,因此其运作方法相对简单。指数的编制方法是确定的,因此指数基金只要在选定指数之后,根据每一种证券在指数中所占的比例购买相应比例的证券,长期持有就可。
一般基金的表现主要依赖于基金经理的个人决策能力,而指数基金主要取决于对应指数的表现。
指数基金规则公开透明
一对于一种纯粹的被动管理式指数基金,指数基金规则公开透明。指数基金并不频繁买卖股票,周转率及交易费用都比较低,因此投资成本往往低于主动管理类的产品。指数基金不会对某些特定的证券或行业投入过量资金,有效地分散了风险,降低了整体波动。
但是指数有个缺点熊市抗风险能力差,无论什么时候指数基金仓位保持95%左右,优点是牛市涨幅大,一般牛市主动基金跑不赢指数基金。
混合基金是指同时投资于多种金融工具(如股5261票、债券等)的基金。其风险一般要比股票基金小,预期收益一般要比债券基金高,比较适合较为保守的投资者。
【优点】一些优秀的混合型基金能够在牛市中取得与股票型基金相当的收益,在熊市中又抗跌,简而言之就是能涨抗跌,因而混合型基金更受风险承受能力高的投资者青睐。
【类型】
1.偏股型基金:股票占比要大于债券,股票配置比例50%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg70%,债券比例在20%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg40%;
2.偏债型基金:债券占比要大于股票,股票配置比例20%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg40%,债券比例在50%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg70%;
3.股债平衡型基金:股票与债券的比例相当;
4.配置型基金:根据金融市场的变化情况,来灵活调整资金的配置比例。
混合基金主要是选长期业绩优秀的基金经理,例如:5年五星评级的基金,5年业绩排名前三分之一,每季度查看基金持仓股票是否合理,基金投资方向。
关于定投我还是倾向主动管理型基金,因为首先考查基金公司投研实力较强的如:兴证全球基金,富国基金,嘉实基金,交银施罗德基金,中欧基金,易方达基金,南方基金,东方红资管,这些公司的部分偏股型基金长期业绩都比较好,是长期定投的好标的。
下图是一些优秀的基金经理,长期业绩优异,也是我比较喜欢的管理人。
什么是指数型的基金?
指数型基金是一种以股票为主要投资对象的理财基金产品,收益波动比较大,不能保证一定可以收回投资本金。指数型基金一般都以某种股票指数下的股票为投资标的,通过不断追踪该指数的表现来监控收益情况。
比较知名的指数有:沪深300指数、标普500指数、纳斯达克100指数、日经225指数等。
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什么是指数型基金,指数型基金和股票型基金区别?
股票型基金和指数型基金的区别主要就在于:投资方式不同。
股票型基金是主动投资的,由投资者主动选择股票构成投资组合,在操作时主动性更强。
而指数型基金则更偏向于被动投资,因为指数型基金是以指数的成份股为投资对象,专门追踪标的指数表现的基金,所以一般是选择某个指数作为模仿对象,再根据其标准来购买所包含的全部或部分成分股构建投资组合,好使构建的投资组合的变动趋势能够与该指数保持一致,以取得与该指数大致相同的收益水平。
简单来说,股票型基金就是投资者主动选择看好的股票进行投资,指数型基金则是先选择一个指数,再被动选择该指数所包含的全部或部分股票。
指数型股票基金什么意思?
指数基金(IndexFund),顾名思义就是以特定指数(如沪深300指数、标普500指数、纳斯达克100指数、日经225指数等)为标的指数,并以该指数的成份股为投资对象,通过购买该指数的全部或部分成份股构建投资组合,以追踪标的指数表现的基金产品。通常而言,指数基金以减小跟踪误差为目的,使投资组合的变动趋势与标的指数相一致,以取得与标的指数大致相同的收益率。
怎么看基金是不是指数型的啊?
没有现成的法则公式可以套用,百分百概率来判定一个基金是不是指数基金但大致的原则是基金名字中包含指数名字的,如沪深300,中证500,央视50等,绝大部分为指数型基金,投资标的就是该指数股票分级基金绝大多数为指数型基金,投资标的就是该行业或板块指数,如富国军工,鹏华证券保险,国泰食品饮料ETF基金都是指数基金,一般在基金名字里就是跟踪标的指数,同时ETF联接基金投资的是该ETF,本质上也是指数基金
混合型基金和指数型基金有什么区别?
1、股票型基金,是指60%以上的基金资产投资于股票的基金。目前中国市面上除股票型基金外,还有债券基金与货币市场基金。这三种基金的收益率从高到低依次为:股票型基金、债券基金、货币市场基金。但从风险系数看,股票型基金远高于其他两种基金。
2、混合型基金,一种在投资组合中既有成长型股票、收益型股票,又有债券等固定收益投资的共同基金。混合型基金设计的目的是让投资者通过选择一款基金品种就能实现投资的多元化,而无需去分别购买风格不同的股票型基金、债券型基金和货币市场基金。
3、混合型基金会同时使用激进和保守的投资策略,其回报和风险要低于股票型基金,高于债券和货币市场基金,是一种风险适中的理财产品。一些运作良好的混合型基金回报甚至会超过股票基金的水平。
什么是指数基金?
【股票基金中的懒人投资法:指数化投资,购买指数基金】
指数,简单而言就是一种选股的规则,按照某个规则选出一篮子股票,也就是把抽象的概念数字产品化、证券化,所以指数基金也是一种特殊的股票基金,在指数制定完成后,指数基金的选股规则已经确定。我们进行指数基金的投资,其实也是一种被动的投资方法,它根据指数的成分股构成和编制方法,以复制指数为目的构建投资组合,旨在追求组合收益率与指数收益率之间的跟踪误差最小化。
一般的股票基金,主要依赖于基金经理的投资水平,基金的业绩好不好跟很大程度上取决于基金经理的能力;而指数基金的业绩跟基金经理的关系不大,主要取决于对应指数的表现,因为他的存在就是以某指数作为模仿对象,按照该指数构成的标准,购买该指数包含的证券市场中全部或部分的证券,目的在于获得与该指数相同的收益水平。
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指数基金的分类:
第一按复制方式,可以分为两类:一类为被动型指数基金,另一类为增强型指数基金。
被动型指数基金直接以某种宽基指数或行业指数为标的,进行“完全复制”。“完全复制”就是要做一个一模一样的蛋糕,要选择同样的原料和相同的用量。选定某个特定指数后,将资金投资于该指数包含的全部成分股,同时按照成分股在指数中的权重比例分配相应的投资金额,最终形成指数基金。这种类型的指数型基金叫做完全复制型指数基金,“完全复制”也就意味着选择同样的成分股以及同样的权重比例,基金收益也会跟随指数价格产生实时变动。
“增强”就是进一步改善,如果想要改善原来的蛋糕,那就需要增加一些新的标准对原料进一步筛选,或者更改原来的用量配比来调整最终口味。增强型指数基金也是一样,在指数编制过程中对选股和权重安排的优化,力争获得超过市场平均的超额收益。
第二按覆盖程度,从统计学角度而言就是离散度,可以分为:宽基指数和窄基指数。
宽基指数所选样本覆盖不同的行业,比如我们熟悉的上证50、沪深300、中证500等;窄基指数又叫行业或主题指数,样本大多来源于一个行业,比如巴菲特热衷的消费,有上证消费指数。、中证消费指数、以及大家对未来中国老龄化比较关注的医疗板块,有300医药指数、上证医药100指数。我们可以把宽基指数当作横轴,窄基指数当作纵轴,前者是一个胖子,什么都能装,后者是一个瘦子,可能只吃大米。如此样本,行业指数的单一性,导致的结果就是它的波动性和收益率可能更大。
A股中优秀的行业很多,受行业特性影响,指数基金表现各异,有的回报很高,有的可能连续几年都处于下跌状态。比如医药、银行、消费都可以在熊市中成为比较有价值的避险行业,而传媒、环保、有色等都是周期性很明显的行业。所以,对于普通的投资人来说,选择宽基指数的胜率可能更高,对于风险的承受能力更持久一些。
小白怎么挑选基金?
作为刚接触基金的人来说确实有点吃力,全市场所有基金总共有5000只左右品种繁多,但是有许多投资基金的工具比如:专业基金评级第三方晨星网,第三方投顾基金公司好买基金,天天基金网,众禄基金,但是我个人还是比较喜欢用天天基金网功能比较齐全,特别是有个百宝箱选基金,看估值比较方便。
指数基金也称被动型基金,指数基金是股票型基金的一种,有着费率低、风险相对较小的特点。
那么,在选择指数基金前,我们很有必要先来科普一下,指数基金是什么
指数和指数基金的区别
指数是按照某个规则挑选出的一篮子股票,而指数基金则是按照指数的规则买入完全相同的一篮子股票。指数基金根据有关股票市场指数的分布投资股票,以令其基金回报率与市场指数的回报率接近。
指数基金主要取决于对应指数的表现。
因为指数型基金是一种按照证券价格指数编制原理构建投资组合进行证券投资的一种基金,因此其运作方法相对简单。指数的编制方法是确定的,因此指数基金只要在选定指数之后,根据每一种证券在指数中所占的比例购买相应比例的证券,长期持有就可。
一般基金的表现主要依赖于基金经理的个人决策能力,而指数基金主要取决于对应指数的表现。
指数基金规则公开透明
一对于一种纯粹的被动管理式指数基金,指数基金规则公开透明。指数基金并不频繁买卖股票,周转率及交易费用都比较低,因此投资成本往往低于主动管理类的产品。指数基金不会对某些特定的证券或行业投入过量资金,有效地分散了风险,降低了整体波动。
但是指数有个缺点熊市抗风险能力差,无论什么时候指数基金仓位保持95%左右,优点是牛市涨幅大,一般牛市主动基金跑不赢指数基金。
混合基金是指同时投资于多种金融工具(如股5261票、债券等)的基金。其风险一般要比股票基金小,预期收益一般要比债券基金高,比较适合较为保守的投资者。
【优点】一些优秀的混合型基金能够在牛市中取得与股票型基金相当的收益,在熊市中又抗跌,简而言之就是能涨抗跌,因而混合型基金更受风险承受能力高的投资者青睐。
【类型】
1.偏股型基金:股票占比要大于债券,股票配置比例50%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg70%,债券比例在20%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg40%;
2.偏债型基金:债券占比要大于股票,股票配置比例20%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg40%,债券比例在50%/uploads/title/20231203/656c93444e86a.jpg70%;
3.股债平衡型基金:股票与债券的比例相当;
4.配置型基金:根据金融市场的变化情况,来灵活调整资金的配置比例。
混合基金主要是选长期业绩优秀的基金经理,例如:5年五星评级的基金,5年业绩排名前三分之一,每季度查看基金持仓股票是否合理,基金投资方向。
关于定投我还是倾向主动管理型基金,因为首先考查基金公司投研实力较强的如:兴证全球基金,富国基金,嘉实基金,交银施罗德基金,中欧基金,易方达基金,南方基金,东方红资管,这些公司的部分偏股型基金长期业绩都比较好,是长期定投的好标的。
下图是一些优秀的基金经理,长期业绩优异,也是我比较喜欢的管理人。
什么是指数型的基金?
指数型基金是一种以股票为主要投资对象的理财基金产品,收益波动比较大,不能保证一定可以收回投资本金。指数型基金一般都以某种股票指数下的股票为投资标的,通过不断追踪该指数的表现来监控收益情况。
比较知名的指数有:沪深300指数、标普500指数、纳斯达克100指数、日经225指数等。
本站涵盖的内容、图片等数据系网络收集,部分未能与原作者取得联系。若涉及版权问题,请联系ynstorm@foxmail.com进行删除!